監管叫停資金信托違規引流行為互聯網平臺的了

監管叫停資金信托違規引流行為 互聯平臺的導流生意不合規？

近年來，互聯平臺牽手持牌金融機構，為之提供引流、營銷宣傳等服務的合作不勝枚舉，然而其中灰色地帶潛藏的風險，正引起金融監管部門的關注。

一位接近監管的人士告訴21世紀經濟報道，近期，銀保監會收到互聯金融風險專項整治工作領導小組辦公室來函，提請銀保監會在日常監管中關注互聯機構為銀行、信托、保險等持牌機構提供引流、營銷宣傳等服務的合法合規性，并提供了部分從事此類業務的互聯機構名單。

信托相關監管部門也已行動。上述接近監管的人士表示，經監管排查發現，部分信托公司仍然違反相關監管要求，違規通過第三方互聯機構將客戶直接引流至資金信托產品。

互聯引流服務合規性待考

上述接近監管人士表示，此次監管重點將關注互聯機構為銀行、信托、保險等持牌機構提供引流、營銷宣傳等服務的合法合規性。

近年來，互聯機構為銀行尤其中小銀行提供此類服務較為普遍，包括理財端和貸款端。

2018年4月，21世紀經濟報道曾報道，A股上市公司中科金財旗下子公司推出“百行直銷”APP，精選導購直銷銀行產品，引起業內關注和爭議。當時，中科金財相關人士表示：“只做產品展示，不涉及違規。”

2月28日，接近中科金財人士透露，因內部調整，目前“百行直銷”業務已暫時擱置。

貸款端合作更為普遍，比如助貸和聯合貸款模式。監管要求助貸回歸本源，互聯公司更多參與客戶資料的收集和推薦；聯合貸款模式，互聯公司則參與更深一點

。

到了1月7日下午 多位業內人士告訴21世紀經濟報道，目前助貸模式、聯合貸款模式都還沒有進一步明確的監管。

2017年12月，監管下發《關于規范整頓“現金貸”業務的通知》，首次規范“助貸”業務。要求銀行業金融機構與第三方機構合作開展貸款業務的，不得將授信審查、風險控制等核心業務外包。“助貸”業務應當回歸本源，銀行業金融機構不得接受無擔保資質的第三方機構提供增信服務以及兜底承諾等變相增信服務，應要求并保證第三方合作機構不得向借款人收取息費。

隨后，上海、浙江金融監管部門分別于2018年4月和2019年1月針對“助貸”業務發文。浙江金融監管部門強調，轄內城商行、民營銀行法人原則上只能經營本行有分支機構的地域的客戶，轄內城商行分行原則上只能經營省內的客戶。

1月14日，銀保監會出臺《關于推進農村商業銀行堅守定位強化治理提升金融服務能力的意見》，要求農商行嚴格審慎開展綜合化和跨區域經營，原則上機構不出縣(區)、業務不跨縣(區)。

這表明，監管正在逐步收緊中小銀行通過互聯機構開展異地放款業務。

聯合貸款業務以螞蟻金服“借唄”為代表，資金大多來自中小銀行。2018年11月，有消息稱，監管部門正就商業銀行開展的互聯貸款業務制定管理辦法，聯合貸款、屬地余額是關注重點。

叫停違規引流資金信托產品

按照監管規定，取得基金代銷、保險代銷牌照，才可銷售基金、保險產品。

針對信托方面，2月28日，21世紀經濟報道獨家獲悉，近期監管對信托公司通過第三方互聯機構違規引流資金信托產品進行了風險提示。

上述接近監管人士表示，監管認為，信托公司通過第三方互聯機構將客戶直接引流至資金信托產品屬于違規推介行為，應當清理叫停。

監管還列舉了部分為信托公司提供資金信托產品引流的第三方互聯機構名單，包括海投金融、淘金山、理財通、中國私募、九九財富、大金所、信德金服、紅果樹財富、有利聯盟、云端眾聯等。

各地監管將組織全面排查清理，納入排查的第三方互聯機構包括但不限于上述名單。對于排查發現仍存在違規引流的信托公司，除責令其清理整改外，還應采取相應監管問責措施。

一位信托公司財富人士稱，春節前后監管部門通知，要對通過理財通等互聯引流進行摸底，如果有開展相關業務要抓緊整改。近期又發了填報表格。“我們沒有開展這類業務，有互聯過來探討過，當時覺得這個業務有違規嫌疑、收益也不大。”

一位信托公司負責人稱，現在各家信托公司都在排查清理。

21世紀經濟報道注意到，目前理財通的高端專區只有券商私募FOF，已無信托產品在售。去年8月，理財通的高端專區曾售賣多家信托公司產品。彼時有信托公司研究人士稱，目前看，信托發行和代銷渠道仍較窄，憑借其強大的受眾群體，可以起到很好的產品推薦和引流效果。代銷是一種探索，但合規風險較高，需要監管部門給予規范和明確，否則未來發展前景仍不明朗。